一、單項選擇題

　　1.【答案】B

　　【解析】有價證券有廣義與狹義兩種概念，狹義的有價證券是指資本證券，廣義的有價證券包括商品證券、資本證券和貨幣證券。D選項上市證券是根據(jù)是否在證券交易所掛牌交易，分為上市證券和非上市證券。容易錯選C選項貨幣證券，注意兩者的區(qū)別。

　　2.【答案】A

　　【解析】商品證券是證明持有人擁有商品所有權或使用權的憑證，屬于商品證券的有提貨單、運貨單、倉庫棧單。B、C、D選項都屬于貨幣證券。

　　3.【答案】A

　　【解析】本題考查的是證券市場的分類，考查得雖然比較具體，但難度并不大，即使根據(jù)常識判斷，也能把進入市場順序分為發(fā)行和流通，從而得出正確參考答案：發(fā)行市場與流通市場(一級市場和二級市場)。場外市場與交易所市場是按交易場所結構分類的結果。

　　4.【答案】C

　　【解析】按照是否在證券交易所掛牌交易，可以分為上市證券與非上市證券;按照證券發(fā)行的地域和國家.可以分為國內(nèi)證券和國際證券;按照證券收益是否固定，可以分為固定收益證券和變動收益證券。

　　5.【答案】D

　　【解析】公司證券是公司為籌措資金而發(fā)行的有價證券，主要有股票、公司債券及商業(yè)票據(jù)等。在公司證券中，通常將銀行及非銀行金融機構發(fā)行的證券稱為金融證券，其中金融債券尤為常見。

　　6.【答案】D

　　【解析】非上市證券不允許在證券交易所內(nèi)交易，但可以在其他證券交易市場交易。憑證式國債和普通開放式基金份額屬于非上市證券，封閉式基金份額屬于上市證券。

　　7.【答案】D

　　【解析】資本市場是指證券融資和經(jīng)營一年以上中長期資金借貸的金融市場，包括中長期信貸市場和證券市場(股票市場、債券市場、基金市場等)，其融通的資金主要作為擴大再生產(chǎn)的資本使用，因此稱為資本市場。

　　8.【答案】A

　　【解析】保險公司的特點在于收入比較穩(wěn)定，業(yè)務支出較有規(guī)律.其投資活動注重本金安全和收入的穩(wěn)定性，但對流動性的要求不高。C選項太過籠統(tǒng)，D選項是籌資的目的而不是投資考慮的內(nèi)容，因此最佳參考答案是A選項。

　　9.【答案】A

　　【解析】證券市場中介機構包括證券公司和證券服務機構(證券登記結算公司、證券投資咨詢公司、會計師事務所、資產(chǎn)評估機構、律師事務所、證券信用評級機構)。證券業(yè)協(xié)會屬于證券市場的自律性組織。

　　10.【答案】C

　　【解析】在證券市場發(fā)展的初級階段，證券市場主要交易商業(yè)票據(jù)。

　　11.【答案】B

　　【解析】1602年，在荷蘭的阿姆斯特丹成立了世界上第一個股票交易所。

　　12.【答案】 C

　　【解析】1773年，英國的第一家證券交易所在“喬納森咖啡館，，成立。

　　13.【答案】A

　　【解析】費城證券交易所(PHSF)創(chuàng)立于1790年，是美國最早創(chuàng)立的證券交易所。紐約證券交易所(NYSE)創(chuàng)立于1792年，美國證券交易所(AMEX)創(chuàng)立于1849年.太平洋證券交易所(PASE)于]882年在加州舊金山創(chuàng)立。

　　14.【答案】A

　　【解析】證券可分為設權證券和證權證券。設權證券是指證券所代表的權利本來不存在，而是隨著證券的制作而產(chǎn)生。證權證券是指證券是權利的一種物化的外在形式。C、D選項都是股票的性質。

　　15.【答案】A

　　【解析】本題考查了普通股票和優(yōu)先股票的分類標準。在回答關于什么的分類、什么的類型.一類的問題時，要注意掌握以下3個層次的知識：第一，分類標準是什么，如本題考查的就是分類的標準;第二，在這種分類標準下，具體包括哪些類別;第三，每一類別具有什么顯著的特點。

　　16.【答案】C

　　【解析】這也是一道考查分類標準的考題。

　　17.【答案】D

　　【解析】本題實際是考查了清算價值的概念，在學習中，若見到一組意義近似的概念，要注意區(qū)分其異同點，似是而非是很難得分的。

　　18.【答案】A

　　【解析】本題考查了股票的理論價格是股票未來股息收入的現(xiàn)值這一基本原理，證券考試以考查基本概念、基本原理和基本常識為主，大家一定要熟練地掌握“三基”內(nèi)容。

　　19.【答案】C

　　【解析】優(yōu)先股票股東無表決權，可以避免公司經(jīng)營決策權的改變與分散。

　　20.【答案】D

　　【解析】 D選項股東可以親自出席股東大會，也可委托代理人出席股東會議，代理人應向公司提交股東授權委托書，并在授權范圍內(nèi)行使表決權。

　　21.【答案】B

　　【解析】按投資主體的不同性質，在我國將股票分為國家股、法人股、社會公眾股和外資股。

　　22.【答案】D

　　【解析】本題是歷年考試的必考題，它考查的是優(yōu)先股票的最基本的概念。

　　23.【答案】C

　　【解析】債券票面上有四個基本要素：債券的票面價值、債券的到期期限、債券的票面利率和債券發(fā)行者的名稱。

　　24.【答案】C

　　【解析】由于長期債券存續(xù)時間較長且固定，在利率發(fā)生變化時仍然要按票面利率支付利息，所以受利率風險影響較大。

　　25.【答案】A

　　【解析】因為債券屬于固定收益類證券，債券票面已經(jīng)規(guī)定發(fā)行者需要支付利息所采用的利率，所以受利率風險影響較大。

　　26.【答案】B

　　【解析】當未來市場利率趨于下降時，應選擇發(fā)行期限較短的債券。

　　27.【答案】B

　　【解析】憑證式債券即憑證式國債，和記賬式債券一樣，是政府債券的一種，其發(fā)行主體是政府;公司債券的發(fā)行主體是股份公司，但有些國家也允許非股份制企業(yè)發(fā)行債券。所以，歸類時，可將公司債券和企業(yè)發(fā)行的債券合在一起，稱為公司(企業(yè))債券;金融債券的發(fā)行主體是銀行或非銀行的金融機構。

　　28.【答案】D

　　【解析】A選項一般債券又稱普通債券，收益?zhèn)�券又稱專項債券。B選項為一般債券的定義。C選項為收益?zhèn)�券的定義。

　　29.【答案】A

　　【解析】短期國債的常見形式是國庫券，它是由政府發(fā)行用于彌補臨時收支差額的債券。

　　30.【答案】C

　　【解析】收益安全穩(wěn)定，由財政部負責還本付息，免繳利息稅。

　　31.【答案】A

　　【解析】A選項儲蓄國債(電子式)的發(fā)行對象僅限于個人。

　　32.【答案】D

　　【解析】從1999年開始，我國銀行間債券市場開始以政策性銀行為發(fā)行主體發(fā)行浮動利率債券。

　　33.【答案】B

　　【解析】1993年，中國投資銀行被批準在境內(nèi)發(fā)行外幣金融債券，這是我國首次發(fā)行境內(nèi)外幣金融債券。

　　34.【答案】B

　　【解析】可轉換公司債券是指發(fā)行人依照法定程序發(fā)行，在一定期限內(nèi)依據(jù)約定的條件可以轉換成股份的公司債券。這種債券附加轉換選擇權，在轉換前是公司債券形式，轉換后相當于增發(fā)了股票。

　　35.【答案】B

　　【解析】信用公司債券的發(fā)行人實際上是將公司信譽作為擔保。為了保護投資者的利益，可要求信用公司債券附有某些限制性條款，如公司債券不得隨意增加，債券未清償之前股東的分紅要有限制等。

　　36.【答案】C

　　【解析】外國債券一般由發(fā)行地所在國的證券公司、金融機構承銷，而歐洲債券則由一家或幾家大銀行牽頭，組成十幾家或幾十家國際性銀行在一個國家或幾個國家同時承銷。

　　37.【答案】A

　　【解析】平衡型基金在以取得收入為目的的債券及優(yōu)先股和以資本增值為目的的普通股之間進行平衡。

　　38.【答案】C

　　【解析】在公司型基金中，認購基金的投資者，既是基金的持有人，也是公司的股東。這一點是公司型基金與契約型基金相比的特點之一。在契約型基金中，基金持有人和基金管理公司之間是信用托付關系，前者并不是后者的股東。

　　39.【答案】C

　　【解析】公司型基金的特點在于：①基金的設立程序類似于一般股份公司，基金本身為獨立法人機構;②基金的組織結構與一般股份公司類似，設有董事會和持有人大會。

　　40.【答案】A

　　【解析】管理人與托管人是相互制衡的關系。托管人監(jiān)督管理人的投資運作是否合法、合規(guī)。

　　41.【答案】B

　　【解析】基金托管費是指基金托管人為基金提供服務而向基金或基金公司收取的費用。

　　42.【答案】B

　　【解析】由于基金規(guī)模的不斷擴大，導致競爭加劇，所以管理費用有逐步調低的傾向。

　　43.【答案】D

　　【解析】基金資產(chǎn)估值的最終目的是通過計算評估基金資產(chǎn)和負責價值最終確定基金份額凈值。

　　44.【答案】B

　　【解析】基金收益分配原則之一是“基金當年收益應先彌補上一年度虧損后，才可進行當年收益分配”。

　　45.【答案】B

　　【解析】1982年，正式開辦世界上第一個股票指數(shù)期貨交易的交易所是堪薩斯期貨交易所。

　　46.【答案】B

　　【解析】根據(jù)選擇權的性質劃分，金融期權可分為看漲期權和看跌期權。

　　47.【答案】C

　　【解析】在期權有效期內(nèi)基礎資產(chǎn)產(chǎn)生收益將使看漲期權價格下降，看跌期權價格上升。

　　48.【答案】C

　　【解析】如果發(fā)行的證券化產(chǎn)品屬于債券，發(fā)行前必須經(jīng)過信用評級機構進行信用評級。

　　49.【答案】B

　　【解析】 1993年7月，上海石化以存托憑證的方式在紐約證券交易所掛牌上市，開創(chuàng)了中國公司在美國證券市場上市的先河。

　　50.【答案】D

　　【解析】D選項公眾轉讓公司的股份必須按照有關規(guī)定重新確認、登記和托管(并非指定中國銀行)后方可進行。

　　51.【答案】C

　　【解析】股價指數(shù)編制的第四步是指數(shù)化。

　　52.【答案】C

　　【解析】以第50只中小企業(yè)板股票上市交易的日期為基日，設定基點為1000點。

　　53.【答案】A

　　【解析】股息收入是股票持有者依據(jù)所持股票從發(fā)行公司分取的盈利。

　　54.【答案】B

　　【解析】一般來講，收益與風險相對應，,但不能說風險越大，收益就一定越高，也存在高風險低收益或高收益低風險的債券。

　　55.【答案】A

　　【解析】按照《證券法》的規(guī)定，證券公司經(jīng)營證券經(jīng)紀、證券投資咨詢、與證券交易以及投資咨詢活動有關的財務顧問業(yè)務，注冊資本最低限額為人民幣5 000萬元。

　　56.【答案】C

　　【解析】按照《證券法》的規(guī)定，國務院證券監(jiān)督管理機構應當自受理證券公司設立申請之日起6個月內(nèi)，依照法定條件和法定程序并根據(jù)審慎監(jiān)管原則進行審查，作出批準或者不予批準的決定，并通知申請人;不予批準的，應當說明理由。

　　57.【答案】D

　　【解析】證券公司從事資產(chǎn)管理業(yè)務，凈資產(chǎn)不低于人民幣2億元，且符合中國證監(jiān)會關于經(jīng)營資產(chǎn)管理業(yè)務的各項風險監(jiān)控指標。

　　58.【答案】B

　　【解析】單獨或合并持有證券公司5%以上股權的股東，可以向股東會提名董事(包括獨立董事)、監(jiān)事候選人。

　　59.【答案】A

　　【解析】設立證券登記結算公司，其自有資金必須不少于人民幣2億元。

　　60.【答案】B

　　【解析】涉及證券市場的法律、法規(guī)分為三個層次，第一個層次是由全國人民代表大會或全國人民代表大會常務委員會制定并頒布的國家法律，主要包括《證券法》、《證券投資基金法》、《公司法》以及《刑法》等相關法律;第二個層次是由國務院制定并頒布的行政法規(guī);第三個層次是由有關證券監(jiān)管部門和相關部門制定的部門規(guī)章。

　　61.【答案】A

　　【解析】B、C、D選項屬于操縱市場的行為。

　　62.【答案】A

　　【解析】《證券投資基金法》規(guī)定，當各文件所述內(nèi)容存在沖突時，應當以基金合同為準。

　　63.【答案】B

　　【解析】涉及證券市場的法律、法規(guī)分為三個層次，第一個層次是由全國人民代表大會或全國人民代表大會常務委員會制定并頒布的國家法律，主要包括《證券法》、《證券投資基金法》、《公司法》以及《刑法》等相關法律;第二個層次是由國務院制定并頒布的行政法規(guī);第三個層次是由有關證券監(jiān)管部門和相關部門制定的部門規(guī)章。A、C、D選項均屬于國家法律。

　　64.【答案】A

　　【解析】《證券公司監(jiān)督管理條例》第二條規(guī)定，證券公司應當遵守法律、行政法規(guī)和國務院證券監(jiān)督管理機構的規(guī)定，審慎經(jīng)營，履行對客戶的誠信義務。

　　65.【答案】B

　　【解析】《證券公司監(jiān)督管理條例》第七條規(guī)定，國務院證券監(jiān)督管理機構、中國人民銀行、國務院其他金融監(jiān)督管理機構應當建立證券公司監(jiān)督管理的信息共享機制。國務院證券監(jiān)督管理機構和地方人民政府應當建立證券公司的有關情況通報機制。

　　66.【答案】C

　　【解析】信息披露的意義在于：有利于價值判斷;防止信息濫用;有利于監(jiān)督經(jīng)營管理;防止不正當競爭;提高證券市場效率。

　　67.【答案】C

　　【解析】變更持有5%以上股權的股東和實際控制人才需向證券監(jiān)管部門審批。

　　68.【答案】C

　　【解析】C選項會員不得將席位以出租或者承包等形式交由其他機構和個人使用。

　　69.【答案】A

　　【解析】中國證券業(yè)協(xié)會的組織形式是會員制。

　　70.【答案】C

　　【解析】誠信信息包括：受到證監(jiān)會談話提醒、拒絕中國證監(jiān)會或其派出機構的檢查或調查、在職業(yè)注冊或變更過程中隱瞞或編造有關情況、無正當理由不參加持續(xù)培訓或職業(yè)證書年檢、被投訴、違反所在機構內(nèi)部管理制度。