11.一般情況下，為了方便起見，通常用國庫券的利率近似地代替無風(fēng)險(xiǎn)收益。 ( )

　　12.財(cái)務(wù)管理的理論框架和實(shí)務(wù)方法都是針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)中立者的。 ( )

　　13.在證券市場線的右側(cè)，惟一與單項(xiàng)資產(chǎn)相關(guān)的就是β系數(shù)，而β系數(shù)正是對(duì)該資產(chǎn)所含的風(fēng)險(xiǎn)的度量，因此，證券市場線一個(gè)重要的暗示就是“只有系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)才有資格要求補(bǔ)償”。 ( )

　　14.在進(jìn)行資產(chǎn)組合投資時(shí)，所包含和證券種類越多，分散效應(yīng)就會(huì)越大。 ( )

　　15.預(yù)期通貨膨脹提高時(shí)，無風(fēng)險(xiǎn)利率會(huì)隨著提高，進(jìn)而導(dǎo)致證券市場線的向上平移。風(fēng)險(xiǎn)厭惡感的加強(qiáng)，會(huì)提高證券市場線的斜率。 ( )

　　16.投資組合的收益就是組成資產(chǎn)組合的各種資產(chǎn)的預(yù)期收益的加權(quán)平均數(shù)，投資組合風(fēng)險(xiǎn)是組成資產(chǎn)組合的各種資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)的加權(quán)平均數(shù)。 ( )

　　17.資產(chǎn)的收益率僅指利(股)息的收益率。 ( )

　　18.對(duì)于多個(gè)投資方案而言，無論各方案的期望值是否相同，標(biāo)準(zhǔn)離差率最大的方案一定是風(fēng)險(xiǎn)最大的方案。 ( )

　　19.由協(xié)方差表示的各資產(chǎn)收益率之間相互作用、共同運(yùn)動(dòng)所產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，并不能隨著組合中資產(chǎn)數(shù)目的增加而消失，它是始終存在的，這些無法最終消除的風(fēng)險(xiǎn)被稱為非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。 ( )

　　20.如果企業(yè)的總資產(chǎn)息稅前利潤率高于借入資金利息率，則提高負(fù)債程度會(huì)提高企業(yè)的自有資金利潤率。 ( )