第 7 頁:二、多選題 |
第 13 頁:三、判斷題 |
第 16 頁:四、計算題 |
81、 現(xiàn)代期貨市場建立了一整套完整的風險保障體系,其中包括( )。
A、漲跌停板制度
B、每日無負債結(jié)算制度
C、強行平倉制度
D、大戶報告制度
參考答案:ABCD
解題思路:風險保障體系除ABCD四項外,還包括:持倉限額制度等。
82、 當交易所經(jīng)紀會員頭寸達到交易所報告界限時,應(yīng)向交易所提交( )材料。
A、填寫完整的"經(jīng)紀會員大戶報告表"
B、資金來源說明
C、其持倉量前10名投資者的名稱、交易編碼、持倉量、開戶資料及當日結(jié)算單據(jù)
D、交易所要求提供的其他材料
參考答案:ABD
解題思路:C項應(yīng)為其持倉量前5名投資者的名稱、交易編碼、持倉量、開戶資料及當日結(jié)算單據(jù)。
83、 客戶可以通過( )向期貨經(jīng)紀公司下達交易指令。
A、書面下單
B、電話下單
C、網(wǎng)絡(luò)下單
D、中國證監(jiān)會規(guī)定的其他方式
參考答案:ABCD
解題思路:《期貨交易管理條例》中規(guī)定,客戶可以通過書面、電話、互聯(lián)網(wǎng)或者國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)規(guī)定的其他方式向期貨公司下達交易指令。
84、 關(guān)于期貨交易收盤價集合競價,下列說法正確的有( )。
A、在某品種某月份合約每一交易日收市前5分鐘內(nèi)進行
B、在某品種某月份合約每一交易日收市前30分鐘內(nèi)進行
C、前4分鐘為期貨合約買賣價格指令申報時間
D、后1分鐘為集合競價撮合時間
參考答案:ACD
解題思路:收盤價集合競價在某品種某月份合約每一交易日收市前5分鐘內(nèi)進行,其中前4分鐘為期貨合約買、賣價格指令申報時間,后1分鐘為集合競價撮合時間,收市時產(chǎn)生收盤價。
85、 標準倉單的轉(zhuǎn)讓申請由會員單位書面向交易所申報,內(nèi)容包括( )。
A、轉(zhuǎn)讓的數(shù)量
B、轉(zhuǎn)讓單價
C、轉(zhuǎn)讓前后的客戶編碼
D、轉(zhuǎn)讓前后的客戶名稱
參考答案:ABCD
解題思路:標準倉單可以按交易所規(guī)定進行轉(zhuǎn)讓。轉(zhuǎn)讓申請由會員單位書面向交易所申報說明轉(zhuǎn)讓的數(shù)量、單價、轉(zhuǎn)讓前后的客戶編碼及名稱等,并加蓋會員單位公章。
86、 ( )作為期貨交易必須支付的費用理應(yīng)得到補償,成為期貨價格的因素之一。
A、傭金
B、交易手續(xù)費
C、保證金
D、保證金所占用資金而應(yīng)付的利息
參考答案:ABD
解題思路:作為保證金本身,它并不是期貨價格的構(gòu)成因素,它的大小不會影響已經(jīng)確定期貨合約的價格。
87、 期貨市場上的套期保值最基本的操作方式有( )。
A、交叉套期保值
B、相同或相近月份套期保值
C、買入套期保值
D、賣出套期保值
參考答案:CD
解題思路:交叉套期保值和相同或相近月份套期保值是比較復(fù)雜的套期保值方式。
88、 下列有關(guān)基差的敘述,正確的是( )。
A、屬于相對價格變動
B、存在隨到期而收斂的現(xiàn)象
C、基差風險通常低于現(xiàn)貨(或期貨)價格風險
D、基差之強弱與市場走勢有絕對相關(guān)
參考答案:ABC
解題思路:基差的強弱與市場走勢有一定的關(guān)系,但不是絕對相關(guān),還與供求因素,人們的心理等有關(guān)。
89、 在下列情況中,出現(xiàn)( )情況將使賣出套期保值者出現(xiàn)虧損。
A、正向市場中,基差走強
B、正向市場中,基差走弱
C、反向市場中,基差走強
D、反向市場中,基差走弱
參考答案:BD
解題思路:賣出套期保值者在基差走弱時,無論價格怎樣變化,將會出現(xiàn)虧損。
90、 在套期保值操作中控制基差風險的主要方法有( )。
A、適當選擇期貨合約的標的資產(chǎn)
B、適當選擇交割月份
C、充分利用基差套利
D、選擇流動性較弱的期貨合約
參考答案:AB
解題思路:套期保值者應(yīng)注意從三方面控制風險:①適當選擇期貨合約的標的資產(chǎn);②適當選擇交割月份;③盡量選擇流動性較強的期貨合約。
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