42.A【解析】下降趨勢線的下側(cè)，說明未來價格有下降的趨勢，因此賣出是正確的選擇。

　　43.C【解析】若市場處于反向市場，做多頭的投機者應(yīng)買入交割月份較遠的合約，行情看漲時可以獲利，行情看跌時損失較少。

　　44.A【解析】天然橡膠期貨交易主要集中在亞洲地區(qū)，中國、日本、馬來西亞、新加坡等地都有天然橡膠期貨交易。

　　45.C【解析】為了配合我國轉(zhuǎn)基因政策，大連商品交易所對大豆合約進行了修改，于2002年3月15日掛牌交易2003年3月、5月和7月“黃大豆1號期貨合約”，合約標的物為非轉(zhuǎn)基因黃大豆。

　　46.B【解析】清算所規(guī)定，在會員保證金賬戶金額不足時，為使保證金金額維持在初始保證金水平，要求會員追加保證金，以避免出現(xiàn)負債情況。

　　47.B【解析】一般來說，各期貨公司會員為客戶開設(shè)賬戶的程序及所需的文件雖不盡相同，但其基本程序都為：風險揭示→簽署合同→繳納保證金。

　　48.C【解析】16490<16500<16510，撮合成交價應(yīng)為三者居中的價格。

　　49.C【解析】期貨合約是指由期貨交易所統(tǒng)一制定的，規(guī)定在將來某一特定時間和地點交割一定數(shù)量和質(zhì)量商品的標準化合約。

　　50.D【解析】期貨合約是標準化的合約，它的組成要素包括交易品種、每日價格最大波動限制、最小變動價位和交割時間等，唯一的變量是交易價格。

　　51.D【解析】ABC三項屬于商品期貨。

　　52.C【解析】英國倫敦金屬交易所(LME)和美國紐約商業(yè)交易所(NYMEX)是全球最大的鋁期貨交易市場。

　　53.C【解析】大連商品交易所黃大豆期貨合約的交易手續(xù)費為不超過4(元/手)，上海期貨交易所陰極銅期貨合約的交易手續(xù)費為不高于成交金額的萬分之二(含風險準備金)，上海期貨交易所天然橡膠期貨合約的交易手續(xù)費為不高于成交金額的萬分之一點五(含風險準備金)。

　　54.B【解析】期貨市場具有規(guī)避風險和價格發(fā)現(xiàn)兩個基本功能。

　　55.D【解析】套期保值是指在期貨市場上買進或賣出與現(xiàn)貨數(shù)量相等但交易方向相反的期貨合約，在未來某一時間通過賣出或買進期貨合約進行對沖平倉，從而在期貨市場和現(xiàn)貨市場之間建立一種盈虧沖抵的機制。它的目的是為了規(guī)避價格風險。

　　56.D【解析】通過期貨交易形成的價格具有預(yù)期性、連續(xù)性、公開性、權(quán)威性的特點。

　　57.D【解析】期貨市場之所以具有價格發(fā)現(xiàn)的功能，主要是因為：首先，期貨交易的參與者多;其次，期貨交易中的交易人士大都熟悉某種商品行情，有豐富的經(jīng)營知識和廣泛的信息渠道以及一套科學的分析、預(yù)測方法;再次，期貨交易的透明度高，競爭公開化、公平化，有助于形成公正的價格。

　　58.D【解析】期貨市場在宏觀經(jīng)濟中的作用包括：①為政府制定宏觀經(jīng)濟政策提供參考依據(jù);②提供分散、轉(zhuǎn)移價格風險的工具，有助于穩(wěn)定國民經(jīng)濟;③有助于市場經(jīng)濟體系的建立與完善;④促進本國經(jīng)濟的國際化等。

　　59.C【解析】期貨合約的價格由期貨市場上的套期保值者和投機者相互作用形成。

　　60.B【解析】1925年，芝加哥期貨交易所結(jié)算公司(BOTCC)成立以后，芝加哥期貨交易所的所有交易都要進入結(jié)算公司進行結(jié)算，此時，現(xiàn)代意義上的結(jié)算機構(gòu)產(chǎn)生了。