十、法律責任(2010年新增)(★★)

　　1、違反《證券法》的規(guī)定，應(yīng)當承擔民事賠償責任和繳納罰款、罰金，其財產(chǎn)不足以同時支付時，先承擔民事賠償責任。

　　【相關(guān)鏈接】違反《公司法》的規(guī)定，應(yīng)當承擔民事賠償責任和繳納罰款、罰金的，其財產(chǎn)不足以支付時，先承擔民事賠償責任。

　　【例題·判斷題】證券公司違反《證券法》的規(guī)定，應(yīng)承擔民事賠償責任和繳納罰款的，其財產(chǎn)不足以同時支付時，應(yīng)先繳納罰款。( )(2008年)

　　【答案】×

　　2、虛假陳述

　　(1)責任承擔

　　發(fā)行人、上市公司在信息披露中有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，致使投資者在證券交易中遭受損失的：

　�、侔l(fā)行人、上市公司應(yīng)當承擔賠償責任;

　�、诎l(fā)行人、上市公司的董事、監(jiān)事、高級管理人員和其他直接責任人員以及保薦人、承銷的證券公司，應(yīng)當與發(fā)行人、上市公司承擔連帶賠償責任，但是能夠證明自己沒有過錯的除外;

　�、郯l(fā)行人、上市公司的控股股東、實際控制人有過錯的，應(yīng)當與發(fā)行人、上市公司承擔連帶賠償責任。

　�、茏C券服務(wù)機構(gòu)制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，給他人造成損失的，應(yīng)當與發(fā)行人、上市公司承擔連帶賠償責任，但是能夠證明自己沒有過錯的除外。

　　(2)虛假陳述證券民事賠償案件的被告(虛假陳述行為人)

　　①發(fā)起人、控股股東等實際控制人;

　�、诎l(fā)行人或者上市公司;

　�、圩C券承銷商;

　　④證券上市推薦人;

　�、輹嫀熓聞�(wù)所、律師事務(wù)所、資產(chǎn)評估機構(gòu)等專業(yè)中介服務(wù)機構(gòu);

　�、奚鲜龅�2、3、4項所涉單位中負有責任的董事、監(jiān)事和經(jīng)理等高級管理人員以及第5項中的直接責任人;

　�、咂渌鞒鎏摷訇愂龅臋C構(gòu)或者自然人。

　　(3)訴訟時效期間的起算

　　投資人對虛假陳述行為人提起民事賠償?shù)脑V訟時效期間，根據(jù)下列不同情況分別起算：

　�、僦袊C監(jiān)會或其派出機構(gòu)公布對虛假陳述行為人作出處罰決定之日;

　　②財政部、其他行政機關(guān)以及有權(quán)作出行政處罰的機構(gòu)公布對虛假陳述行為人作出處罰決定之日;

　�、厶摷訇愂鲂袨槿宋词苄姓幜P，但已被人民法院認定有罪的，作出刑事判決生效之日。

　　【解釋】因同一虛假陳述行為，對不同虛假陳述行為人做出兩個以上行政處罰;或者既有行政處罰，又有刑事處罰，以最先做出的行政處罰決定公告之日或者刑事判決生效之日，為訴訟時效起算之日。

　　(4)人民法院受理虛假陳述證券民事賠償案件后，受行政處罰當事人對行政處罰不服申請行政復(fù)議或者提起行政訴訟的，可以“中止審理”;人民法院受理虛假陳述證券民事賠償案件后，有關(guān)行政處罰被撤銷的，應(yīng)當裁定“終結(jié)訴訟”。

　　3、證券市場禁入措施

　　被中國證監(jiān)會采取證券市場禁入措施的人員，在禁入期間內(nèi)，除不得繼續(xù)在原機構(gòu)從事證券業(yè)務(wù)或者擔任原上市公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務(wù)外，也不得在其他任何機構(gòu)中從事證券業(yè)務(wù)或者擔任其他上市公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務(wù)。

　　4、股東權(quán)利限制責任

　　收購人未按照規(guī)定履行上市公司收購的公告、發(fā)出收購要約、報送上市公司收購報告書等義務(wù)或者擅自變更收購要約的，在改正前，其持有或者通過協(xié)議、其他安排與他人共同持有被收購上市公司股份超過30%的部分不得行使表決權(quán)。

　　【例題·判斷題】上市公司的收購人擅自變更收購要約的，在改正前，其持有或者通過協(xié)議、其他安排與他人共同持有被收購上市公司的股份不得行使表決權(quán)。( )

　　【答案】×

　　【解析】只是“超過30%的部分”不得行使表決權(quán)。

　　5、“老鼠倉”條款

　　證券交易所、期貨交易所、證券公司、期貨經(jīng)紀公司、基金管理公司、商業(yè)銀行、保險公司等金融機構(gòu)的從業(yè)人員以及有關(guān)監(jiān)管部門或者行業(yè)協(xié)會的工作人員，利用因職務(wù)便利獲取的內(nèi)幕信息以外的其他未公開的信息，違反規(guī)定，從事與該信息相關(guān)的證券、期貨交易活動，或者明示、暗示他人從事相關(guān)交易活動，情節(jié)嚴重的，處5年以下有期徒刑或者拘役，并處或者單處違法所得1倍以上5倍以下罰金。